農銀國際控股有限公司是中國農業銀行在香港精心打造的專業投行平臺，2009年11月在香港成立。目前公司旗下有融資公司、投資管理公司、資產管理公司、證券公司等8個全資子公司，分別持有香港證監會1號(證券交易)、4號(就證券提供意見)、6號(就機構融資提供意見)、9號(資產管理)牌照，可從事上市保薦承銷、債券發行承銷、海外並購財務顧問、資產管理、機構銷售、證券經紀、證券諮詢、直接投資等全方位、一體化的投行金融服務；在內地可從事股權投資、債權融資、基金管理、財務顧問等非金融牌照類資本市場業務。

農銀國際積極拓展跨境金融業務，成功助力發行多單境外債券業務，以下匯總了2023年以來農銀國際助力發行的境外債券業務，以幫助讀者更多瞭解農銀國際。

農銀國際協助東亞銀行成功發行4NC3 5億美元非優先損失吸收票據

2023年3月8日，農銀國際作為聯席賬簿管理人協助東亞銀行有限公司成功發行4NC3 5億美元非優先損失吸收票據，發行票息為6.75%。

本次發行是農銀國際第二次參與東亞銀行TLAC合格債務工具發行。東亞銀行為亞洲市場（除日本）唯一發行TLAC債務工具的銀行，農銀國際作為此次發行的簿記管理人，在發行過程中以貢獻高質量且扎實的訂單支持簿記建檔與圓滿定價，積極助推發行人在境外資本市場不斷實現創新與突破。此次發行訂單賬簿實現了超額認購，充分體現了境內、海外投資者的對TLAC非優先損失吸收票據創新產品的廣泛認可與支持。

農銀國際協助南洋商業銀行成功發行3億美元其他一級資本（AT1）債券

2023年2月28日，農銀國際作為聯席全球協調人協助南洋商業銀行成功發行 3億美元其他一級資本（AT1）債券，發行定價為7.35%。

本次交易是繼南洋商業銀行2022年AT1發行後，農銀國際第二次服務發行人的境外債券發行專案。發行人的優質資質吸引了眾多中外資承銷商參與，作為全場訂單貢獻度最大的承銷商之一，農銀國際有力增強了簿記動能，積極影響整個建簿與定價過程，助力南洋商業銀行圓滿完成此次發行。

農銀國際協助光大港分成功發行3年期4億美元境外債券

2023年2月23日，農銀國際作為聯席賬簿管理人協助中國光大銀行香港分行成功發行3年期4億美元高級無抵押境外債券。發行初始價格指引為T+105基點範圍，最終定價大幅收窄至T+57基點，發行票息4.994%。

在本次交易中，我司為發行人提前鎖定多家外部投資者訂單，同時引入有力的內部基石訂單支持，對簿記建檔成功及最終獲得超額認購作出重要貢獻。本次發行吸引了全球多家知名投資機構踴躍參加，合計賬簿高峰值訂單量超過40億等值美元，實現約10倍覆蓋。最終發行收益率大幅降低，有效控制了公司融資成本，更好地體現了市場對公司優良的信用資質的認可與支持。

農銀國際協助中金公司成功發行3年期12.5億美元境外債券

2023年2月22日，農銀國際作為聯席賬簿管理人協助中國國際金融股份有限公司成功發行3年期12.5億美元高級無抵押境外債券。本次發行初始價格指引為T+160基點範圍，最終定價下降50個基點至T+110基點，發行票息5.493%。

本次發行為中金公司2023年首筆中期票據發行。隨著春節後中資境外美元債市場逐步恢復活躍，作為中資券商推出的首筆境外債券交易，本次發行贏得基金、銀行、資產管理公司、私人銀行等眾多優質投資者的青睞。得益於多元化高質量投資者的強勁需求以及對市場訂單回饋的把控，提前鎖定了訂單增強簿記動能，助力中金公司圓滿完成發行。

農銀國際協助交銀港分成功發行3年期6億美元境外債券

2023年2月21日，農銀國際作為聯席全球協調人協助交通銀行股份有限公司香港分行成功發行 3年期6億美元高級無抵押境外債券。本次發行初始價格指引為T+100基點範圍，最終定價收窄43個基點至T+57基點，發行票息4.875%。

自2016年首次服務交銀港分發行境外債以來，農銀國際已連續第九次以承銷商身份、連續第三次以全球協調人身份協助公司完成境外債券發行。發行人充分依託自身全球化、綜合化等優勢及其在國際資本市場的良好的形象，成功吸引眾多中資及多元化國際投資者對本筆債券的關注，同時我司通過帶入優質訂單積極地影響了整個建簿與定價過程，本次發行規模及成本控制均處於市場領先水準。

農銀國際協助昆明產投成功發行2年期2.2億美元境外債券

2023年2月21日，農銀國際作為聯席全球協調人協助昆明產業開發投資有限責任公司成功發行 2年期2.2億美元高級無抵押境外債券。

作為牽頭全球協調人之一，農銀國際深度參與專案執行全過程，在公司時間緊、再融資壓力重等關鍵時刻，通過與各家承銷商、仲介機構通力合作，高效專業地協助公司完成了本次發行。此次發行體現了昆明市政府對市屬平臺的高度支持，延續了公司境外債的重要融資管道。

農銀國際協助GreenSaif Pipelines成功發行30億美元雙年期境外債券及伊斯蘭債券

2023年2月10日，農銀國際作為副主承銷商協助GreenSaif Pipelines Bidco S.à r.l.成功發行30億美元雙年期境外債券及伊斯蘭債券。本次發行規模分別為15年期15億美元、9.5年期15億美元，最終定價為6.129%和5.780%。

本次定價是農銀國際參與的首筆伊斯蘭債券發行定價，也是繼2022年初參與EIG Pearl Holdings S.à r.l債務融資專案後，再次協助中東地區企業圓滿完成債券發行。GreenSaif Pipelines為貝萊德、具有沙特政府背景的Hassana Investment Co共同設立的投資主體，其於2021年以過橋貸款所募資金收購了阿美石油管道公司49%的股權。本次中期票據提取及伊斯蘭債券的募集資金將用於償付該過橋貸款。

農銀國際協助中國農業銀行香港分行成功發行2年期25億元人民幣境外債券

2023年1月19日，農銀國際作為聯席全球協調人協助中國農業銀行股份有限公司香港分行成功發行2年期25億元人民幣境外債券。本次發行初始價格指引為3.500%範圍，最終定價大幅下降至2.970%。

作為今年中國四大商業銀行推出的首筆人民幣債券交易，憑藉中國農業銀行穩健的財務表現、高質量的銀行資產、嚴格的風控體系等優勢的協同效應，本次發行獲得國際資本市場的高度關注，受到高質量多元化國際投資者追捧。我司作為全球協調人，提前鎖定多家外部投資人，引入大額獨家訂單，顯著提升了建簿的動能。此次發行賬簿高峰期訂單逾90.3億人民幣，實現高達3.6倍的超額認購，有效降低融資成本，以發行人理想規模圓滿完成本次發行。

農銀國際協助醴陵淥江集團成功發行3年期10.65億元人民幣自貿區債券

2023年1月13日，農銀國際作為牽頭全球協調人協助醴陵市淥江投資控股集團有限公司成功發行3年期10.65億人民幣高級無抵押自貿區債券，發行票息為4.600%。

作為牽頭全球協調人及交割行，農銀國際全程主導了專案執行過程，並在市場行銷和定價指引方面作出了關鍵性貢獻，開簿第一時間引入了前期鎖定的大額基石訂單，為整筆發行圓滿成功打下了堅實基礎，成功落地了湖南省有史以來自貿區債券最大發行規模。此次與淥江集團首次深度合作，不僅成功引領株洲企業面向國際資本市場，也進一步鞏固了農銀國際在湖南省域內重點城市國企中的知名度與地位。

農銀國際協助上海金茂投資集團成功發行3年期20.5億元人民幣自貿區債券

2023年1月16日，農銀國際作為聯席賬簿管理人協助上海金茂投資管理集團有限公司成功發行3年期20.5億元人民幣自貿區債券。本次發行初始價格指引為4.200%範圍，最終定價下降20個基點至4.000%。

本次定價過程中，我司密切跟蹤公司定價策略，及時為發行人引入了高質量的基石訂單，助發行人爭取在美國通脹、加息壓力緩和週期內成功落地集團首筆自貿債券。

繼服務2023年首單優質房地產境外債定價後，農銀國際隨即參與本年度全市場第二筆地產自貿區債券。作為骨幹承銷商之一，我司促成首個央企地產自貿區債的誕生，積極推動國家改善優質房企資產負債表計畫政策實行，為促進我國房地產市場健康發展的又一成果。

農銀國際協助越秀地產成功發行3年期20億元人民幣自貿區債券

2023年1月9日，農銀國際作為聯席賬簿管理人協助越秀地產股份有限公司成功發行3年期20億元人民幣自貿區債券。本次發行初始價格指引為4.200%範圍，最終定價下降20個基點至4.000%。

2019年以來，農銀國際繼先後為越秀集團旗下的創興銀行發行AT1證券和T2次級資本債、為廣州資產獲得穆迪和惠譽主體國際評級，並在作為保薦人協助越秀服務完成港交所IPO上市後，再次服務越秀集團核心子公司越秀地產完成其首筆境外自貿區人民幣債券定價，確保了集團存續債券的滾動接續，進一步全面覆蓋越秀集團旗下企業各類境外融資需求。

本次定價為廣東省首筆地產自貿區債券、2023年首筆地產境外債券定價，除了獲得我司引入的優質基石訂單支撐外，也成功贏得眾多高質量多元化投資者的追捧，為我國地產主動對接境外資本市場樹立了新的標杆。

農銀國際協助民生銀行香港分行成功發行2年期20億元人民幣境外綠色債券

2023年1月10日，農銀國際作為聯席賬簿管理人協助中國民生銀行股份有限公司香港分行成功發行2年期20億元人民幣境外綠色債券。本次發行初始價格指引為3.600%範圍，最終定價大幅下降45個基點至3.150%。

作為2023年首單成功定價的中資銀行債券，本次交易受到了市場投資人的熱烈追捧，賬簿高峰期突破62億人民幣，實現逾3.1倍超額認購，對後續中資銀行離岸債券定價具有很強的借鑒意義。作為賬簿管理人，農銀國際為民生銀行引入了訂單支持，為簿記成功創造動力，最終協助發行人爭取在春節前期、境外債券收益率短暫脫離高位的良好窗口圓滿完成定價。